¿Qué es la inflación? ¡Invierte tus ahorros!
Aprenda a invertir
Personalmente conocemos quienes encuentran difícil llegar a final de mes con algún euro en el banco y que además les encanta endeudarse para obtener bienes, servicios e incluso lanzar un negocio. En la otra cara de la moneda están los ahorradores, quienes acumulan cierta cantidad de dinero para comprar al contado un coche, una casa (o entregar gran porcentaje de entrada para reducir la hipoteca al máximo) o simplemente les produce tranquilidad acumular dinero fiduciario (fiat). Si estás en la segunda categoría este artículo te interesa, ya que cada día pierdes poder adquisitivo debido a la inflación.
La inflación es el aumento de los precios de los bienes y servicios. El término técnico en España es índice de precios de consumo (IPC) y su cálculo lo lleva a cabo el Instituto Nacional de Estadística (INE). Para ello se define una cesta de productos y se mide su variación mensual y anual como porcentaje. También es importante medir la variación de los productos eliminando los productos que por su naturaleza tienen mayor fluctuación de precios como es la energía y que pueden distorsionar el IPC agregado (llamada IPC subyacente o core). Si quieres saber más sobre esto visita IPC INE.
Por otro lado, la inflación no solo se manifiesta en el incremento del precio, sino que puede venir acompañada de una disminución de la cantidad del producto también, lo que se conoce como reduflación. La calidad de los mismos también podría verse afectada como ha ocurrido en el sector de la automoción en Europa.
Ahora bien, ¿qué es la pérdida de poder adquisitivo? Muy fácil. Si los precios de las cosas (bienes y servicios) aumentan entonces cada vez podemos comprar menos cosas con la misma cantidad de dinero, de forma que mis ahorros pierden valor. El aumento de los precios puede deberse a distintas razones aunque la fundamental en los tiempos que corren es la emisión desmesurada de dinero por parte de los bancos centrales, que a su vez está directamente relacionado con el gran endeudamiento de los países. En definitiva, el crecimiento de la masa monetaria: más dinero en circulación implica una devaluación del mismo. Del banco mundial podemos obtener el porcentaje de deuda respecto al PIB y su evolución.
Abajo podemos ver los últimos cuatro años del IPC subyacente mensual (Figura 1).
Figura 1. Inflación subyacente mensual (MoM) para España desde 2019 hasta 2023. Los datos son oficiales del INE.
Se puede observar una tendencia creciente en el IPC Core MoM, que produce una pérdida de poder adquisitivo de 1.8% anual en los últimos 20 años. Para el caso de tener 15.000 Euros (€) ahorrados en 2004 habríamos perdido un 30% de poder adquisitivo a fecha corriente, 2023 (Figura 2). Puedes encontrar cómo hemos hecho estos gráficos y calculado la pérdida de poder adquisitivo en nuestro Jupyter Notebook de Github.
Figura 2. Pérdida de poder adquisitivo desde 2014 hasta 2023 para un capital inicial de ahorro de 15000€.
Ahora que sabes cuánto pierdes debido a la inflación es hora de contestar a la siguiente pregunta. ¿Cómo puedo protegerme? Te mostramos algunas opciones:
Depósitos bancarios que rindan un porcentaje mayor que la inflación (los intereses se tributan).
Depósitos de valor: francos suizos y oro.
Si te ha interesado este artículo y quieres más detalles deja un comentario.